手机版
 找回密码
 立即注册

美银美林:维持微盟集团(02013)“买入”评级 目标价6港元

来源: badmanchan 2020-3-25 15:22:34 显示全部楼层 |阅读模式
智通财经APP获悉,美银美林发布陈诉称,微盟团体(02013)SaaS增长领先,维持其“买入”评级,目的价6港元。
微盟团体体现,有信心在2020/2021财年实现SaaS收入同比40%的增长。预计在ARPU提升、智慧零售及餐饮业的商户增长的推动下,2021财年将出现强劲反弹。
随着公司渗出更多零售品牌商户,微盟团体预计其LTV/CAC比率将随着时间的推移而进步,这增强了估值倍数扩张的来由。该行以为,中小企业商户在2019财年的LTV/CAC约为2倍,而品牌商户的LTV/CAC约为6-7倍。随着其智慧零售产物的成熟和贩卖服从的进步,微盟团体信任品牌商家的LTV/CAC大概会到达10倍,这是由较高的ARPU和较低的CAC所驱动的。除了零售业,餐饮业将是下一个推动SaaS增长的垂直行业,在2021-2022年,与雅座的协同效应发挥出来后,将会为SaaS带来更多的收入贡献。
2020财年,在精准营销方面,微盟团体对其80亿元人民币的毛收入指引没有改变,而且1-2月的年环比增长约200%(高于上年12月),因此,公司远景依然乐观。
智通财经APP同时注意到,2月28日,微信官方正式公布了小步伐直播本领启动公测,强力助攻智慧零售。而后,微信第三方服务商微盟积极相应接入微信小步伐直播本领,在3月初敏捷将旗下智慧零售和微商城办理方案与小步伐直播插件完成对接,资助商户在小步伐中实现直播互动与商品贩卖的闭环,提升贩卖转化。在开通直播本领后,梦洁、台铃、卡宾等一批零售商家便敏捷开启小步伐直播线上测试,联合微盟本身提供的智慧零售办理方案,在直播间取得了业绩上的新突破。以梦洁家纺为例,通过微盟的小程直播工具,4小时内贩卖额就突破2500万元。
更多港股重磅资讯,下载智通财经app
更多港股及外洋理财资讯,请点击www.zhitongcaijing.com(搜索“智通财经”);欲参加智通港股投资群,请加智通客服微信(ztcjkf)

本文来自配资查|www.peizicha.com 自网络收集整理。
免责声明:如果侵犯了您的权益,请联系站长,我们会及时删除侵权内容,谢谢合作!
配资查是国内专业的股票配资门户网,是炒股配资和配资交流的首选之站--www.peizicha.com
回复

使用道具 举报

您需要登录后才可以回帖 登录 | 立即注册